辰韬资本预判:全球首个超千台规模的无人车队将于今年率先诞生在全球首个超千台规模的无人车队将于今年率先诞生

车物品 6 月 3 日信息，辰韬资产在北京发布了《尾端无人配送跑道调查报告》（下称《报告》），剖析了尾端无人配送的销售市场室内空间、市场竞争布局和商业化的市场前景。

汇报强调，现阶段尾端无人配送最关键的场景是快递和及时配送，后面一种包含外卖送餐、生鲜食品、商场超市、零售等，不论是哪一个场景，都有着极大的价值。辰韬资产测算，2021 年在我国尾端配送市场容量将超 3000 亿人民币。另外，无人配送商业运营模式早已基本产生，技术性早已可以支撑点一部分场景要求，领域进到大批量商业服务运用前夕。

辰韬资产预测：全世界第一个超千台经营规模的没有人运输队将于2020年首先问世在无人配送跑道。将来 3 年，无人配送整车成本费会逐渐降低至 10 万余元之内，无人配送跑道将首先迈入暴发。

尾端配送有三种场景 市场容量将超 3000 亿

辰韬资产强调，配送服务项目可分成 B2B 配送、B2C 配送、C2C 配送三种场景，典型性配送服务提供商图普以下。在其中 B2C 配送中的及时配送、快递公司、宅送，C2C 配送中的及时配送、终端设备自助式均有可能根据引进无人配送车完成高效率的提高和经营成本的减少。

▲中国配送方式筛选

在其中，尾端货运物流配送，即货运物流配送“最后一公里”，指将包囊立即送到至顾客的货运物流主题活动，是以达到配送货运物流阶段的终端设备顾客为立即目地的货运物流主题活动。

现阶段尾端配送最关键的场景是快递和及时配送，后面一种包含外卖送餐、生鲜食品宅送、商场超市零售、药业配送等。不论是哪一个场景，都有着极大的价值。

据调查，全国快递年订单量自 2014 年起以每一年增长 100 亿件的速率不断快速提高，预估 2021 年快递服务量将进行 955 亿件，经营收入达 9800 亿人民币；及时配送潮起 2014 年，近些年发展趋势迅速，依据艾瑞数据和中金证券预测分析，2021 年在我国及时货运物流订单信息经营规模将做到 300 亿单上下。

▲国内物流和及时物流企业经营规模发展趋势行情

现阶段，快递行业尾端配送成本费均值约 1.2 元 / 件，以 2021 年快递服务订单数预估 955 亿件测算，快递公司尾端配送市场容量超出 1100 亿人民币。及时货运物流配送价格约 7-9 元 / 件，以 2021 年及时配送订单信息预估 300 亿单测算，及时配送市场容量将超出 2000 亿人民币。

综合性测算，2021 年快递和及时货运物流尾端配送总市场容量将超出 3000 亿人民币，而且快递和及时货运物流订单数仍在迅速增涨。

工作人员紧缺为较大困扰 无人配送好时节

殊不知，尾端配送领域存有着众多窘境和困扰，例如配送物件类型多而复杂、配送场景繁杂、配送途径纷繁复杂、配送用代步工具上道受到限制、配送成本增加但高效率低、代办组织参差不齐造成反复配送高发等难题。

在其中，牵制行业发展的最关键缘故也许是配送工作人员工作中流通性大、聘请难度系数高，配送组织难以一直有着充足多的、合格的配送工作人员。依据国家人社部在2020年 4 月份公布的“2021 年第一季度全国各地招骋超过应聘求职 100 个‘最紧缺’岗位排名”中，快递小哥位居第八名。

国家人社部还强调，北京市、广州市、上海市等全国各地 30 好几个大城市现阶段都遭遇着快递小哥急缺的难题。

始料不及的是，在我国新出生人口和适龄青年工作人口数量早已发生逐渐下降趋势，缺快递小哥的难题将看起来更为不容乐观。

这种艰难和困扰，促使无人驾驶技术性在尾端配送领域具备更快落地式的概率和重要性。对比快速载客自动驾驶车辆，低速档载货的无人驾驶汽车可预估安全隐患更低，更具有落地式标准，能在确保安全性的状况下满足客户要求，并迅速做到无人驾驶技术性商业化的的目地。

无人配送车的使用价值除开填补运输能力以外，还反映在诸多方面，包含减轻大家压力、减少人工成本、减少管理方法难度系数等。

尤其是如今，新冠肺炎疫情并未完全完毕，政府部门依然不倡导人和人之间较深接触。在这里前提条件下，无人配送领域的使用价值被变大，并且遭受了现行政策方面上巨大的适用。可以说，群众的认同、销售市场的要求和现行政策的适用，恰好是中国发展趋势无人配送领域的资源优势。

快递行业可先智能化 外卖行业短期内没法落地式

辰韬资产强调，典型性的尾端无人配送场景可大概分成快递公司场景、商场超市零售场景和外卖送餐。

在其中，外卖送餐场景的特性取决于配送方法通常是以多一点到多一点的方式，外卖员通常必须在好几个中小型店家提货。另外，大部分店家也许沒有专业的地下停车场地和技术专业的拣货工作人员，且店家多名人流密集、自然环境纷繁复杂的地区。也有，顾客针对餐饮外卖的及时性规定也十分高。

辰韬资产觉得，那样的工作中标准针对无人配送车的无人驾驶优化算法规定十分高。此外，万一没能立即进行配送，顾客的满意率很可能会大幅度降低。综合性看来，临时由人们进行尾端配送可能是更强的挑选，餐饮外卖领域短时间并不宜无人驾驶汽车落地式。

快递公司场景和商场超市零售场景则与外卖送餐场景不一样，他们的配送方法通常是点射对多一点的场景，送货点一般有专业的场所用以泊车，也是有专职人员承担拣货。就算是根据快递运输的物件类型多种多样又繁杂，但这种物件通常不容易像食材及时性规定也相对性较低，特别适合由无人驾驶汽车配送。

现阶段京东商城、阿里、美团外卖等互联网大佬及其白犀牛、毫末铁友等初创公司，都将大量活力放到快递和商场超市零售场景下的无人驾驶技术性落地式。换句话说，致力于快递和大型商场零售场景的无人配送商业运营模式早已基本产生，且另外得到了大佬和创企的认同。

全产业链已成形 阿里京东商城美团外卖等大佬进入

事实上，近些年快递公司、商场超市和外卖送餐等场景下的无人驾驶汽车配送服务项目，早已在全国各地“不张扬”推动，产生了详细的全产业链，商业运营模式也已基本产生。

▲中国无人配送产业链上下游及意味着公司

无人配送上下游是各硬件配置和零部件供货生产商，包含线控器汽车底盘、毫米波雷达、监控摄像头、测算服务平台等，既牵涉到汽车工业，也必须新的智能化和智能化系统零配件，让无人配送车真真正正可以“无人驾驶”。

在其中，专业产品研发毫米波雷达的公司有禾赛科技、速腾聚创、一径高新科技、览沃高新科技等；专业产品研发集成ic / 测算服务平台的公司有黎明时分、黑芝麻粉、芯驰高新科技、华为公司等；承担产品研发线控器汽车底盘、将无人驾驶信息系统集成装货的公司有旧石器、易咖智车、PIX 清晰度智能化、毫末铁友、厦门金龙等。

总体看来，在我国无人配送车领域的上下游重要零部件经销商发展趋势较快，关键反映在三层面：一是技术性持续完善，集成ic算率、感应器特性、汽车底盘可靠性都是有了非常大的提高，整车生产量和产品品质也迅速提高；二是价钱持续降低，伴随着批量生产方案执行，规模性运用将进一步减少硬件配置成本费；三是国内零部件供货占有率逐渐提升，线控器汽车底盘、集成ic、测算服务平台、毫米波雷达等，愈来愈多的中国公司添加对局。

无人配送中上游是解决方法企业，关键有二种种类：一类是互联网大佬，以阿里吧啦吧、京东商城、美团外卖为主导，三家企业都较为早逐渐无人驾驶技术性的展望产品研发，现阶段都建立了千人之上经营规模研发部门，她们不仅有极强的技术性精英团队和产品研发累积，也是场景方，另外在资产和資源上面有十分大的优点。

另一类是自主创业公司，以白犀牛、旧石器、一清自主创新、行深智能化、毫末铁友等为意味着，这种公司创办人多有无人驾驶产品研发和技术性情况，挑选无人配送做为其技术性落地式的关键场景或是场景之一。在实际战略上，每家企业略有不同，一部分公司会涉及到无人配送运营管理，如白犀牛、行深智能化；一部分公司更趋向于解决方法、车子的市场销售，及其无人零售等。

无人配送中下游主要是传统式配送服务提供商、配送需求者，关键包含电子商务、商场超市、快递公司、外卖送餐，及其本地生活服务型，一些封闭式产业园区也选用无人配送车来担负产业园区货运物流要求。

辰韬资产表明，无人配送中下游组织还能够再分为三个小类：

第一种是以京东商城、阿里、美团外卖为意味着的电子商务企业集团，她们根据本身业务流程要求和特点，在一个或好几个场景下开展试运转。在其中，京东商城以对外开放路面快递公司、生鲜食品配送为主导；阿里以校园内、小区内快递公司配送为主导；美团外卖以对外开放路面生鲜食品配送为主导。

第二种是以永辉超市、物美超市、叮当快药、每日优鲜等为意味着的商场超市零售企业，这类公司的特性是销售市场比较分散化且地区性很强，近些年逐渐，头顶部商场超市零售企业也逐渐积极主动与无人配送解决方法商协作，探究性学习地应用无人配送服务项目。在其中，白犀牛与永辉超市、叮当快药的协作比较典型性。

第三种是顺丰快递、四通一达、点我达等快递公司 / 配送服务提供商，现阶段非常少资金投入无人配送的产品研发，好几处在探寻和试着环节，将来很大很有可能会根据与解决方法商协作的方法进行无人配送服务项目。

无人配送怎样商业化的？现有三种方式在运作

辰韬资产表明，现阶段中国无人配送商业运营模式关键有三种：

第一种以服务项目集团公司內部业务流程为主导，服务项目內部要求、內部清算，关键意味着为阿里、京东商城、美团外卖，但每家的交易方式很有可能略有不同。

例如，阿里由达摩院开展自动驾驶优化算法、新产品开发，出售没有人车子给小白。小白会将无人车子运用在实际业务流程阶段中，如菜鸟快递；而京东商城无人配送车则关键服务项目京东商城已有配送要求，并按单开展配送服务项目清算。

将来，伴随着无人配送技术性慢慢完善、运输能力互联网慢慢产生，本来只服务项目于內部要求的无人配送业务流程很有可能会逐渐向第三方对外开放。

▲京东商城、阿里、美团外卖的无人配送业务流程合理布局比照

第二种为给予无人配送运营管理，即给予无人配送运输能力。如白犀牛、行深智能化、毫末铁友等。以白犀牛为例子，关键融合场景方要求给予无人配送服务项目，自身经营无人配送车子，扣除配送附加费。

第三种以车子市场销售、租用、硬件软件解决方法收费标准，如旧石器、一清自主创新、驭势科技等。如旧石器关键以车子市场销售、无人配送 / 无人零售解决方法出售为主导；一清自主创新关键以车子出售和租用、自动驾驶硬件软件解决方法协作为主导。

据辰韬资产调查掌握，将来也是有很有可能发生配送服务提供商 / 需求者和无人配送解决方法商创立合资企业，一同合理布局无人配送产品研发和经营的深层合作方式。

资产已经进入 好几家公司已获积放股权融资

辰韬资产表明，无人配送还处在发展和不断资金投入环节，资产将是每家企业开展技术研发、商品打磨抛光、市场开拓的重要因素。

阿里、京东商城有关业务流程和单位现阶段并未有股权融资信息传来，美团外卖2020年 4 月发布消息称，顺利完成 1.87 每股公积金配股及可转债发行，累计股权融资 95.8 亿美金，用以自主创新，在其中就包含无人驾驶汽车和无人飞机配送等行业的产品研发。

其他股权融资关键产生在初创公司中，轮数多集中化在 Pre-A 轮、A 轮，绝大多数企业顺利完成 2-3 次股权融资，股权融资总金额从上千万到上亿RMB不一。

▲一部分公司融资情况汇总

自行车成本或降到 10 万内 无人配送首先暴发

辰韬资产觉得，时下牵制无人配送车很多交付使用的关键缘故是成本要素，而危害无人配送综合性成本的关键因素包括车子硬件软件成本、应用 / 经营成本、经营高效率等。

▲无人配送产业链成本剖析

自行车成本层面，无人配送车整车成本会因为车系、感应器计划方案、测算服务平台挑选的不一样而展现很大差别，现阶段一部分公司能保证整车成本 20-25 万余元上下，也是有公司的整车成本在 50 万余元上下。多名无人配送从业人员表明，无人配送车在未来 3 年之内会完成产业化批量生产和商业，整车成本会逐渐降至 5-10 万余元。

车子使用期限层面，现阶段汽车底盘和感应器生产商基本上全是质保期 1-3 年，预估将来伴随着供应链管理和技术性持续完善，使用期限能够做到 3-5 年。

经营成本层面，现阶段无人驾驶汽车的经营成本关键包括商业保险、车子运维管理、当场安全性（运维管理）工作人员、后台管理实时监控 / 实际操作工作人员花费、云平台服务花费等。在其中商业保险和车子运维管理成本占较为低，当场安全性（运维管理）工作人员、后台管理实际操作工作人员的薪酬占较为高。但工作人员成本会伴随着去当场专职安全员、后台管理工作人员管控高效率提高而大幅度减少。

从无人配送车经营成本看来，去当场专职安全员、转由远程控制工作人员承担监管、管理方法几辆车无人驾驶汽车，为商业服务运用的前提条件。

实际上，自 2020 年起，尾端无人配送头顶部游戏玩家已相继除掉专职安全员进到常态经营，并在具体经营中造成真正的商业服务收益。这代表着，无人配送车已超过 Robotaxi 等跑道的检测或是对外开放感受环节，离真真正正的产业化、商业化的落地式更进一步。

京东商城、阿里、美团外卖均表明 2021 年计划推广百台到过千台的无人配送车，将来 3 年计划推广车子数超出万部。因为无人配送车行车速率相对性低、整车成本相对性低、财务模型清楚，这一产业化的车子推广方案将相对性别的跑道更加可靠。

无人配送商业运营模式早已基本产生，技术性早已可以支撑点一部分场景要求，领域进到大批量商业服务运用前夕。辰韬资产推断，全世界第一个超千台经营规模的没有人运输队将于2020年首先问世在中国的无人配送跑道上。将来 3 年，无人配送整车成本会逐渐降低至 10 万余元之内，无人配送跑道将首先迈入暴发。

▲辰韬资产对无人配送产业发展规划的预测分析

总结：无人配送产业链辉煌之际

在我国无人配送领域有着极大的市场前景，另外也有很大的安全隐患。

一方面，快递公司 / 派送领域要求不断迅速增涨，就算是肺炎疫情席卷的 2020 年，国内物流订单量仍然完成了同比增加 30.8% 的“惊喜”。另一方面，人口老龄化的消退等要素促使人力资本供货持续降低，北京市、广州市、上海市等 30 多个尺寸大城市均已遭遇派送工作人员紧缺的窘境。

这种艰难和困扰，促使无人驾驶技术性在尾端派送领域具备更快落地式的概率和重要性。

尾端派送领域的场景中，属快递公司场景和商场超市零售场景下最有可能完成无人配送，由于这两个场景多选用点射到多一点的运送方式，送货点一般有专业的场所用以泊车，而且有专职人员承担拣货，及时性规定也相对性较低，特别适合由无人驾驶汽车派送。

比较之下，餐饮外卖场景多选用多一点到多一点的运送方式、送货点通常沒有专业场所和工作人员承担生产调度，顾客针对运送及时性的规定也较高。辰韬资产觉得，外卖送餐场景短时间也许不容易完成无人配送。

现阶段，致力于快递和大型商场零售场景的无人配送商业运营模式早已基本产生，且另外得到了京东商城、阿里、美团外卖等大佬和白犀牛、毫末铁友等初创公司的认同。

尤其是京东商城、阿里和美团外卖那样的大佬公司，在无人配送行业很大优点，由于她们既是解决方法商也是场景需求者，针对派送产业链的具体情况更为掌握。但是新成立公司也是有优点就，便是在组织协调和商业服务挑选上更为灵便，她们能够更非常容易地与单独第三方物流配送公司进行协作。

辰韬资产觉得，互联网大佬有场景优点，而新成立公司与单独第三方头顶部顾客是纯天然友军，二者可完成差异化营销，一同营造一个家喻户晓的无人配送产业链。

现阶段，牵制无人配送车大批推广应用的关键缘故可能是成本难题。终究，世界各国好几家公司在感应器产品研发、测算服务平台产品研发和无人驾驶装货行业都获得了一定的成效。

自 2020 年起，尾端无人配送头顶部游戏玩家已相继除掉专职安全员进到常态经营，并在具体经营中造成真正的商业服务收益，这代表着技术性并并不是牵制无人配送车扩大的短板。

辰韬资产表露，京东商城、阿里、美团外卖均表明 2021 年计划推广百台到过千台的无人配送车，将来 3 年计划推广车子数超出万部。因为无人配送车成本相对性较低、财务模型清楚，这一产业化的车子推广方案将相对性别的跑道更加可靠。由此测算，全世界第一个超千台经营规模的没有人运输队或于2020年首先问世在中国的无人配送产业链。

并且，伴随着高新科技的发展，无人配送车的自行车成本还会继续减少，将来 3 年之内很有可能会降至每台 5~10 万余元RMB。到时候，无人配送跑道将迈入再一次的暴发。